PUTRI INTAN SARI, 212015152 (2019) PERBANDINGAN KEAKURATAN CAPITAL ASSETS PRICING MODEL (CAPM) DAN ARBITRAGE PRICING THEORY (APT) DALAM MENENTUKAN PILIHAN BERINVESTASI PADA SAHAM JAKARTA ISLAMIC INDEX (JII). Skripsi thesis, UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH PALEMBANG.

Preview	Text 212015152_Perbandingan Keakuratan Capital Assets Pricing Mod.pdf Download (1MB) | Preview
	Text 212015152_BAB II_SAMPAI_BAB TERAKHIR.pdf Restricted to Repository staff only Download (1MB)

Abstract

ABSTRAK Putri Intan Sari/212015152/2019/Perbandingan Keakuratan Capital Asset Pricing Model (CAPM) dan Arbitrage Pricing Theory (APT) dalam Menentukan Pilihan Berinvestasi pada Saham Jakarta Islamic Index (JII)/Manajemen Keuangan Rumusan masalah dalam penelitian ini adalah bagaimana perbedaan keakuratan model Capital Asset Pricing Model (CAPM) dan Arbitrage Pricing Theory (APT) dalam menentukan pilihan berinvestasi pada saham Jakarta Islamic Index (JII). Tujuannya untuk mengetahui perbedaan keakuratan model Capital Asset Pricing Model (CAPM) dan Arbitrage Pricing Theory (APT) dalam menentukan pilihan berinvestasi pada saham Jakarta Islamic Index (JII). Terdapat dua metode keseimbangan yang masih dijadikan bahan pendekatan mengenai keakuratan dalam memprediksi expected return. Kedua model tersebut adalah Capital Asset Pricing Model (CAPM) dan Arbitrage Pricing Theory (APT). Dalam meramalkan return saham perusahaan CAPM menggunakan faktor return asset bebas risiko, return pasar dan beta sedangkan APT menggunakan faktor makroekonomi yaitu suku bunga, inflasi, kurs dan jumlah uang beredar. Populasi dalam penelitian ini sejumlah 68 saham perusahaan setelah melewatin tahap purposive sampling, maka sampel penelitian ini terdiri dari 27 saham perusahaan bulanan yang terdaftar secara terus-menerus pada periode 2010 – 2017. Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder dengan teknik pengumpulan datanya adalah dokumentasi. Teknik analisis yang digunakan yaitu independent sample t-test. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa metode CAPM lebih akurat dibandingkan dengan APT dalam menentukan pilihan berinvestasi pada saham JII serta tidak terdapat perbedaan keakuratan yang signifikan antara metode CAPM dan APT dalam menentukan pilihan berinvestasi pada saham JII. Kata Kunci : CAPM, APT, JII, actual return, dan expected return.

Item Type:	Thesis (Skripsi)
Additional Information:	Pembimbing : 1. Ervita Safitri, S.E., M.Si 2. Dinarossi Utami, S.E., M.Si
Uncontrolled Keywords:	CAPM, APT, JII, actual return, dan expected return.
Subjects:	Manajemen > manajemen umum
Divisions:	Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Manajemen (S1)
Depositing User:	Mahasiswa Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Date Deposited:	08 Mar 2019 03:19
Last Modified:	08 Mar 2019 03:19
URI:	http://repository.um-palembang.ac.id/id/eprint/3101

Actions (login required)

View Item